بانک های مرکزی در سراسر جهان در حال بررسی و آزمایش فناوری لجر توزیع شده (DLT) برای تهیه ارزهای دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) هستند. در این وبلاگ ، Arjeh Van Oijen ، رئیس مدیریت محصول و Atul Verma ، معمار ارشد پرداخت در Icon Solutions ، بررسی می کند که چگونه DLT بر محدودیت های زیرساخت های مالی موجود غلبه می کند ، و یک جایگزین دیجیتالی مناسب برای سکه های فیزیکی و اسکناس ها ارائه می دهد.
چهره در حال تغییر پول
پول همانطور که می دانیم ، همچنین به عنوان ارز فیات نیز شناخته می شود ، بسیاری از موارد را به خود اختصاص داده است. قرن ها ، "پول" به معنای سکه و اسکناس بود. با این حال ، امروزه اکثر پول فیات در حساب های بانکی تجاری ثبت شده است و پرداخت ها از طریق انتقال دیجیتالی بین دو حساب بانکی انجام می شود.
با گذشت سالها ، علاقه به ارزهای رمزپایه منفجر شده است تا به یک تجارت چند هزار دلاری تبدیل شود. این نکته قابل توجه است که با توجه به ارزهای رمزنگاری شده و سیستم عامل های اساسی آنها توسط یک نهاد مرکزی (دولتی) تنظیم و اداره نمی شود ، بلکه توسط "جوامع احزاب مستقل" اداره می شود. ارزش آنها با عرضه و تقاضا کاملاً تعیین می شود. در نتیجه ، ارزهای رمزنگاری شده بسیار بی ثبات هستند. این امر آنها را برای گمانه زنی ها جالب کرده است اما برای سیستم مالی امروز کمتر مناسب است ، جایی که برای پذیرش ارز ضروری است که ارزش آن پایدار است و می تواند در هر لحظه از زمان در آینده با صادرکننده بازخرید شود.
در حالی که حداکثر گرایان رمزنگاری مخالف خواهند بود ، پول فیات-که ارز صادر شده توسط دولت کنترل و تنظیم شده توسط بانکهای مرکزی است-بسیار پایدار است. بانک های مرکزی وظیفه دارند اطمینان حاصل کنند که ارزش ارز FIAT ایمن است و دارای چندین ابزار در اختیار آنها است تا به حفظ تورم (یا تورم) در مرزهای مورد نیاز کمک کند.
مزایای سیستم عامل های DLT برای زیرساخت های مالی چیست؟
در Slipstream محبوبیت روزافزون Cryptocurrency ، علاقه به فناوری اساسی در سالهای اخیر نیز افزایش یافته است. این فناوری ، که به عنوان blockchain یا DLT شناخته می شود (دومی کافی تر در نظر گرفته می شود) ، ایجاد سیستم عامل های بسیار ایمن و قابل اعتماد برای انتقال دارایی ها و انجام معاملات تجاری امکان پذیر است. بانک تسویه حساب بین المللی (BIS) گزارش می دهد که از سال 2021 ، 60 ٪ از بانک های مرکزی در حال آزمایش و انجام اثبات خود در مورد مفاهیم با فناوری DLT برای فعال کردن ارز دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) بودند. CBDC یک ارز فیات است که توسط یک بانک مرکزی صادر می شود و برای تسهیل پردازش و تسویه معاملات مالی بین موسسات مالی و/یا کاربران نهایی در یک بستر DLT در دسترس است.
محرک اصلی علاقه شدید بانکهای مرکزی به DLT این واقعیت است که می توان از آن برای غلبه بر محدودیت های زیرساخت های مالی (بازار) موجود استفاده کرد. DLT امکان ایجاد سیستم عامل های بسیار ایمن و قابل اعتماد برای انتقال دارایی ها و انجام معاملات تجاری را فراهم می کند ، بدون اینکه نیاز به تکیه بر یک زیرساخت متمرکز داشته باشد. CBDC های مبتنی بر DLT می توانند برای تسویه حساب و سایر معاملات مالی در زمان واقعی ، 7 24 24 و با در دسترس بودن بالا استفاده شوند و نسبت به زیرساخت های موجود در برابر اختلالات (از جمله حملات سایبری) بسیار آسیب پذیر نیستند. DLT همچنین بالاترین الزامات امنیتی موجود در بازار را از هر دو قابلیت اطمینان و همچنین دیدگاه محرمانه بودن داده ها برآورده می کند.
CBDC به عنوان فعال کننده ورود مالی؟
علاوه بر تسویه معاملات مالی بین موسسات مالی ، سیستم عامل های ارز دیجیتال ساخته شده بر روی DLT می توانند راه حل های مقرون به صرفه و مقیاس پذیر را ارائه دهند ، و شفافیت و امنیت داده ها برای کمک به تقویت گنجاندن مالی لازم است.
بخش قابل توجهی از جمعیت جهانی هنوز دسترسی به خدمات اساسی بانکی ندارند. DLT هزینه های معامله کمتری را ارائه می دهد ، که انگیزه ای را برای ارائه دهندگان خدمات مالی برای گسترش فعالیت های خود برای دستیابی به جوامع در اقتصادهای تحت نظارت فراهم می کند. همچنین این امکان را می دهد تا جمعیت های بدون بانک بتوانند یک حساب کاربری را به ارز فیات باز کنند و از این حساب برای دریافت وجوه و انجام پرداخت استفاده کنند. علاوه بر این ، با فناوری DLT حتی می توان ارزهای دیجیتالی را برای یک هدف خاص ، مانند هزینه های آموزش ، صادر کرد.
همانطور که BIS خاطرنشان می کند: "یک خرده فروشی معتبر و قابل استفاده CBDC باید امن و در دسترس باشد ، راحتی مانند پول نقد و حریم خصوصی را ارائه می دهد."این جایی است که DLT به ارائه برخی از مزایای قابل توجه نسبت به معماری معمولی بانک ارز دیجیتال ، و تعداد فزاینده ای از بانک های مرکزی آن را برای سیستم عامل های پرداخت نسل بعدی خود در نظر می گیرند. به عنوان مثال ، بانک مرکزی هند به تازگی برنامه خود را برای روپیه مبتنی بر blockchain تا سال 2023 فاش کرده است و در Icon انتظار داریم که موارد بیشتری را دنبال کنیم.
با ادامه حرکت برای ارزهای دیجیتال ، DLT ها فرصت های استراتژیک گسترده ای را برای بانکهای مرکزی برای گسترش زره پوش مالی خود ، مدرن سازی سیستم های پرداخت ، پشتیبانی از ثبات اقتصادی و ترویج گنجاندن مالی ارائه می دهند.< Pan> همانطور که BIS خاطرنشان می کند: "یک خرده فروشی قابل اعتماد و قابل استفاده CBDC باید ایمن و در دسترس باشد ، راحتی مانند پول نقد و حفظ حریم خصوصی را ارائه می دهد."این جایی است که DLT به ارائه برخی از مزایای قابل توجه نسبت به معماری معمولی بانک ارز دیجیتال ، و تعداد فزاینده ای از بانک های مرکزی آن را برای سیستم عامل های پرداخت نسل بعدی خود در نظر می گیرند. به عنوان مثال ، بانک مرکزی هند به تازگی برنامه خود را برای روپیه مبتنی بر blockchain تا سال 2023 فاش کرده است و در Icon انتظار داریم که موارد بیشتری را دنبال کنیم.
